Белкина Татьяна Андреевна (ЦЭМИ РАН, МШЭ)

Тема доклада: “Страховые компании на финансовом рынке: моделирование динамических процессов и управление риском”

Аннотация: Рассматриваются некоторые модели динамики резерва страховой компании (модели коллективного риска) в предположении возможности его инвестирования в два вида активов – рисковый (акции) и безрисковый (банковский счет). Динамика цены акций описывается геометрическим броуновским движением. Будут представлены результаты исследований оптимальной стратегии инвестирования, минимизирующей вероятность разорения по портфелю договоров, в различных предположениях как относительно исходной модели страхового риска, так и относительно возможных экзогенных ограничений на структуру инвестиционного портфеля. Одно из таких ограничений, в частности, касается доли резерва, инвестируемого в акции. Приводятся примеры и результаты численных расчетов, демонстрирующих качественную зависимость структуры оптимальной стратегии от параметров модели и введенных ограничений.